這個燒紙的習俗其實和古代的造紙術有關。而人們燒紙，其實就是給死去的人燒錢。
從前有個秀才名叫尤文壹，他參加了很多次科舉考試，但每次都是名落孫山。他壹氣之下，棄筆從商，投入發明造紙術的蔡倫門下，學習造紙。過了幾年，蔡倫因為年事已高就病逝了，而尤文壹就繼承了蔡倫的造紙術。尤文壹造出來的紙張質量非常好，產量也很多。但是當時紙張都很貴，人們用不起，尤文壹便和妻子商量好詐死。
鄰居們聽說尤文壹死了之後，就來幫著料理後事。尤文壹的妻子就根據尤文壹說的哭著把家裏造的紙燒給他作陪葬品。就在尤文壹的妻子燒了紙的第三天尤文壹坐起來喊：“快燒紙！快燒紙！”鄰居們壹開始以為詐屍了，但尤文壹解釋道他真的活過來了，是他們燒的紙在陰曹地府變成了錢，閻王爺收了那些錢就把他放回來了。
尤文壹沒死的事很快又傳了出去。有個特別有錢的員外對此表示了質疑，說他家用的陪葬品是更值錢的金銀財寶，但他家死去的人都沒復活。尤文壹就說那些金銀財寶並不能跟著人去陰曹地府，全都壹五壹十還在墓裏。而人們開了墓，發現那些金銀財寶真的都還在，就相信了尤文壹說的。並且從那以後形成了壹種殯儀風俗，流傳至今。
所以，人們之所以會燒紙錢給逝去的人們是源於當時的造紙術。而人們會這麽相信燒紙能給先人燒去錢財，還是因為人們對先人的思念之情。